Prisa lanza una nueva ampliación de capital para desbloquear la refinanciación de su deuda

Con esta decisión, Oughourlian desbloquea a la refinanciación de la deuda del grupo con la firma de la misma con sus acreedores, principalmente con Pimco. Según el hecho relevante enviado a la Comisión Nacional del Mercado de Valores (CNMV), dicha ampliación se hará sin derecho de suscripción preferente y mediante una colocación acelerada entre inversores cualificados.

Esta es la tercera ampliación de capital que hace Oughourlian desde 2023, las dos anteriores en forma de emisión de bonos convertibles obligatoriamente en acciones de Prisa. La primera fue de 130 millones de euros y la segunda, de 100 millones, en 2024.

Analistas consultados por ABC explican que, dadas las últimas declaraciones a los medios del presidente de Prisa y del diario 'El País', la ampliación de capital «busca diluir a los accionistas españoles si no acuden, y convencer a inversores, sobre todo extranjeros, para conseguir más acciones de cara a la junta del próximo mes de junio».

Los accionistas afines al Gobierno están encabezados por Global Alconaba, una firma encabezada por Andrés Varela, uno de los fundadores de Globomedia, con un 7% del capital; Adolfo Utor, dueño de Balearia, que tiene otro 5,4%, y Diego Prieto, fundador y presidente del Grupo SSG, compañía dedicada al transporte sanitario, con otro 3,1%.

Para entonces, los dos bandos enfrentados tienen el objetivo de alcanzar un mínimo del 51% del capital para «llevarse el gato al agua», dicen las fuentes. Si gana el bando que apoya al presidente -que posee el 29,7% del capital de Prisa-, e mantendrá en el cargo, y si lo hacen los accionistas españoles enfrentados a él, le echarán. La clave está en que los otros dos grandes accionistas internacionales, el gigante francés Vivendi (con el 12%) y el multimillonario Carlos Slim (7%) se pongan de parte de unos u otros.

Además de la ampliación de capital, Oughourlian ha sometido a la aprobación de sus consejeros la refinanciación de la deuda, actualmente en 750 millones de euros. El inversor francés ha pactado con Pimco, principal acreedor, el lanzamiento de esta nueva emisión exprés, bajo la estabilidad de una gestión estable.

Las fuentes explican que todo indica que Oughourlian «ya tiene amarrados esos 40 millones. Probablemente la operación se cerrará por encima de esa cifra y diluirá la participación de los accionistas amigos del Gobierno ejerciendo sobre ellos un doble efecto de castigo. De una parte, perderán representación de voto en el consejo, donde muchos dan por hecha la salida de María José Marín Rey-Stolle. De otra parte, se quedarán atrapados en el accionariado con una participación inservible que difícilmente podrán colocar en el mercado para recuperar el montante invertido».